Saneringen capaciteit kennen geen einde

De Europese papierindustrie (91 miljoen ton in 2016), en dan met name de grote concerns, heeft miljoenen tonnen capaciteit uit de markt genomen. De kwaliteiten in Newsprint en gecoate papiersoorten zijn daarbij het sterkst getroffen. Voortdurende afname van de vraag is hier debet aan. De saneringen lijken geen einde te kennen.

Uit de grafiek Capaciteit Grafisch Papier Europa valt af te leiden dat er over de periode 2012 tot 2017 bijna 20% (7,5 miljoen ton) van de capaciteit uit de markt is gehaald.

De capaciteiten in het segment van de verbeterde soorten krantenpapier lopen niet terug. In tegendeel: er is zelfs sprake van een lichte groei (1%) over vijf jaar gezien. Deze trend past in het beeld wat we in de markt ook tegenkomen: retailers en uitgevers kiezen meer en meer voor downgrading van kwaliteit om kostenreducties door te voeren. De aanhoudende oplagedaling in het segment tijdschriften zorgt voor en continue volumedaling. Nieuwe titels kunnen de teruggang geen halt toe roepen.

Minder catalogi

Een segment waar ook steeds minder papier in omgaat is het segment van de catalogi. De postorderaars en de reisbranche prijzen hun producten met name aan via internet en sociale media.

Volumes in 2016

Uit ons onderzoek komt naar voren dat de volumes die zijn afgezet in de West-Europese markt er als volgt uitzien:

– Gecoate papiersoorten dalen met circa 7 à 8% ten opzichte van de volumes in 2016

– Newsprint daalt circa 6% overall t.o.v. 2016

– SC-kwaliteiten stijgen met circa 2% t.o.v. de geleverde volumes in 2016; met als sterke stijgers SC-A en SC-A+.

Uit de aflevercijfers blijkt dus dat de volumedalingen in de gecoate soorten een gunstig effect hebben gehad op de vraag naar SC-soorten.

Capaciteitsreductie

Onlangs heeft UPM Paper ENA aangekondigd om begin 2017 ruim 300.000 ton capaciteit grafisch papier (SC kwaliteit) uit markt te halen. Dit betreft een machine in Duitsland en een in Oostenrijk. Dit besluit heeft volgens UPM te maken met de afname van de vraag en ook de verwachting dat dit in de toekomst niet zal veranderen.

Verdere capaciteitsreductie

Ook heeft UPM een newsprint machine verkocht met een capaciteit van 282.000 ton. Deze machine zal in loop van 2017 worden omgebouwd tot een machine die liners gaat produceren voor de verpakkingsindustrie.

Heinzel bouwt om

Het Oostenrijkse papierconcern Heinzel heeft aangekondigd om in de tweede helft van 2017 haar capaciteit grafisch (ook SC kwaliteit) papier met 250.000 ton af te bouwen. Deze capaciteit zal worden omgezet naar de productie van liners voor de verpakkingsindustrie. Deze ombouw wordt ook mede ingegeven door het feit dat er steeds minder vraag is naar papier voor de diepdruk en met resterende capaciteit zet men steeds meer in op de offsetmarkt.

Teruggang Newsprint

De jaarlijkse teruggang van de capaciteit Newsprint in Europa bedraagt gemiddeld tussen de 5% en 6%. Voor de afbouw van krantenpapier staat voor de tweede helft van 2017 ook nog een verdere reductie van circa 700.000 ton gepland.

De verwachting is dat verdere capaciteitsreductie zeker ook in 2017 doorzet. Om welke capaciteiten dat zal gaan en welke concerns dat zal betreffen is niet te overzien.

In hoeverre capaciteitsreductie als panacee wordt ingezet om te komen tot prijs/rendementsherstel is vooralsnog een open vraag. Het blijft in ieder geval spannend.